基金小白都應該了解的知識有哪些？基金小白入門基礎知識！

（1）什么是基金？

證券投資基金是指通過發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集中起來，形成獨立資產(chǎn)，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方法進行證券投資的一種利益共享、風險共擔的集合投資方式。

基金為個人投資者提供了一種低門檻、分散風險的投資工具。

對于個人投資者而言,倘若你有1萬元打算用于投資,但其數(shù)額不足以買入一系列不同類型的股票和債券,或者你根本沒有時間和精力去挑選股票和債券,購買基金就是個不錯的選擇。

（2）基金專用詞匯

1、基金份額

是指基金發(fā)起人向投資者公開發(fā)行的，表示持有人按其所持份額對基金財產(chǎn)享有收益分配權(quán)、清算后剩余財產(chǎn)取得權(quán)和其他相關權(quán)利，并承擔相應義務的憑證。

2、認購、申購、贖回

①認購 / 申購=買買買。認購指買新基金、申購指買老基金。

②贖回=賣掉

3、單位凈值、累計單位凈值

①凈值=價格 單位凈值就是指一份基金值多少錢

②有的基金因為分過紅，所以單位凈值跟累計單位凈值不一樣，累計單位凈值，是把前面分紅出去的錢也累計的了凈值里面。

4、基金估值

基金估值是指按照公允價格對基金資產(chǎn)和負債的價值進行計算、評估，以確定基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值的過程。

基金估值一般是由基金銷售機構(gòu)公布。它與基金凈值不同，所謂估值就是估計參考的意思?；痄N售機構(gòu)是通過模擬的方式預估凈值漲幅，它的數(shù)值是實時更新的。

5、未知價格交易

①基金買入和賣出都遵循【未知價格交易原則】

②因為在交易日15:00前的買賣視為當天發(fā)生的交易，但是基金當天的凈值是在晚上或者隔天才公布的，所以在買入或者賣出的時候，都不知道基金當天的具體價格。

6、T+1

①T：是指交易日，也就是股市正常交易的日子（周末及法定節(jié)假日都不是交易日）

②T日15：00點前交易，視為當天交易，當天交易的一般會在T+1（也就是下一個交易日）確認。

（3）基金跟股票哪個好？

證券投資基金是一種投資收益憑證。而股票是股份有限公司在籌集資本時向出資人發(fā)行的股份憑證。

1、從兩者的差異具體表現(xiàn)在以下方面

①股票投資的專業(yè)性非常強

要選到一個好公司的股票需要的專業(yè)知識可以覆蓋宏觀經(jīng)濟，會計，財務，數(shù)學統(tǒng)計，行為金融學等等，還得對多個特定的行業(yè)（醫(yī)藥，計算機，制造等等）有相當深入專業(yè)的了解。

基金投資就簡單很多，以上所有的各種專業(yè)知識都由基金公司的基金經(jīng)理和研究員來負責，投資者需要做的事情只有兩個：選人和擇時。

②基金可以實現(xiàn)資產(chǎn)配置多樣化

資產(chǎn)配置這個聽起來略高大上的詞似乎離普通人很遙遠，很多人說要到資產(chǎn)配置這個級別，得有很多錢和多種投資渠道，這樣才有必要在各種國內(nèi)外資產(chǎn)之間做配置，來保證自己的資產(chǎn)不僅不縮水還能有穩(wěn)定的收益。

幸運的是我們有基金這個大眾化的渠道來做屬于自己的資產(chǎn)配置：國內(nèi)的配置可以覆蓋貨幣市場，各種股票，各類債券，甚至還出現(xiàn)了REITs這類可以去投資高端物業(yè)的基金；全球的配置可以通過QDII基金去投資歐美亞太等多種股票指數(shù)，債券，房地產(chǎn)等等。

③基金可以繞開一些在股票市場的限制

國內(nèi)的A股市場多多少少是有一些限制的，但是用好基金就可以繞開這些限制。

比如投資創(chuàng)業(yè)板的股票是需要開通創(chuàng)業(yè)板的，但是通過基金你就可以直接繞開這個限制投資創(chuàng)業(yè)板，你可以買創(chuàng)業(yè)板指數(shù)基金，或者投資創(chuàng)業(yè)板的股票型和混合型基金。

比如通過打新基金可以輕松打到新股，通過定增基金可以參與公司股票定增，通過買入重倉停牌股或者漲停股的基金來實現(xiàn)買到停牌股漲停股的愿望，而且也不會因為股票跌停而賣不出。

（4）投資基金有哪些風險

任何一項投資，都會存在風險?；鹜顿Y也不例外，其中我們可能會面對以下這幾類風險

①流動性風險：基金面臨巨額贖回或暫停贖回的極端情況時，基金投資人有可能不能以當日單位基金資產(chǎn)凈值全額贖回。如投資人選擇延遲贖回，則要承擔后續(xù)贖回日單位基金資產(chǎn)凈值下跌的風險。

②申購、贖回價格未知的風險：投資人在當日進行基金買賣時，所參考的單位基金資產(chǎn)凈值是上一個基金交易日的數(shù)據(jù)，而當日基金凈值和買賣價格尚無法確定。因此投資者要承擔一定的未知風險。

③基金投資風險：和封閉式基金一樣，開放式基金也面臨由于證券市場價格波動引起的投資風險。

④機構(gòu)運作風險：主要包括系統(tǒng)運作風險、管理風險、經(jīng)營風險等。

⑤不可抗力風險：指戰(zhàn)爭、自然災害等不可抗力發(fā)生時給基金投資人帶來的風險。

（5）投資基金有哪些費用

在投資基金的過程中，也會有一定的手續(xù)費產(chǎn)生，比如說基金交易費用，基金運營費用。

1、基金交易費

基金交易費指的是進行基金交易時產(chǎn)生的費用，這也是投資者面對的第一筆費用。交易費用是一個統(tǒng)稱，具體包含以下方面。

①認購費。如果投資者是在基金發(fā)行募集期內(nèi)購買基金份額，就需要交納認購費。認購費計算公式：認購費=認購金額×認購費率。認購費率通常在1%左右，根據(jù)投資者認購金額的大小，基金管理公司平臺直接購買有一定的優(yōu)惠。

②申購費。申購費指的是基金存續(xù)期間，投資者購買基金份額時支付的手續(xù)費。計算公式：申購費=申購金額×申購費率。與認購費一樣，申購費率通常也在1%左右，根據(jù)投資者申購金額的大小，基金管理公司平臺直接購買有一定的優(yōu)惠。

③贖回費。就是投資者賣出基金份額時支付的費用。贖回費發(fā)生后不是歸基金管理公司所有，而是計入基金資產(chǎn)。這是一種補償機制，主要是鼓勵投資者能夠長期持有基金。

④轉(zhuǎn)換費。轉(zhuǎn)換費是投資者根據(jù)自己的交易意愿，在同一基金管理公司不同基金品種間進行轉(zhuǎn)換產(chǎn)生的費用。

2、基金運營費

基金管理公司從最初的產(chǎn)品設計到中間產(chǎn)品的推出，再到最終產(chǎn)品的運營維護，這一系列運作都是需要成本的?；鸸芾砉緦⑦@些成本打包，統(tǒng)一劃歸到基金運營費當中?；疬\營費通常不會額外收取，而是直接從基金資產(chǎn)中扣除。直接涉及投資者的只有以下兩項：

①基金管理費 :

指的是基金管理人為投資者提供專業(yè)化服務，幫助投資者實際運營基金資產(chǎn)而收取的報酬。不同基金之間的基金管理費差別很大，主要根據(jù)基金的風險特征來定，并按基金資產(chǎn)凈值的一定百分比計提。例如，風險最低的貨幣基金，其管理費率為0.33%；風險較高的債券基金，其管理費率為0.65%左右；而風險更高的股票基金，其管理費率則達到1%～1.6%。

②基金托管費:指銀行等托管機構(gòu)在提供服務后向基金收取的費用。托管費通常按基金單位資產(chǎn)凈值的一定比例提取，通常費率為0.25%，采取逐日累計計提，按月向托管人支付的方式。

③銷售服務費:基金公司收取的費用，主要用來支持做基金推廣、市場營銷。一般銷售服務費和申購費（認購費），基金公司只選擇收取一種，收取了銷售服務費，就不再收取申購費（認購費）。

（6）基金有哪些類型

根據(jù)不同標準，可以將證券投資基金劃分為不同的種類：

1、根據(jù)基金單位是否可增加或贖回，可分為開放式基金和封閉式基金。

普通開放式基金一般不上市交易，可通過第三方銷售機構(gòu)、銀行、券商等申購和贖回，基金份額規(guī)模不固定；封閉式基金有固定的存續(xù)期，存續(xù)期內(nèi)基金份額規(guī)模固定，再通過證券交易場所上市交易，投資者可通過二級市場買賣。

2、根據(jù)組織形態(tài)的不同，可分為公司型基金和契約型基金。

基金通過發(fā)行基金股份成立投資基金公司的形式設立，通常稱為公司型基金；

由基金管理人、基金托管人和投資人三方通過基金契約設立，通常稱為契約型基金。

目前我國的證券投資基金均為契約型基金。

3、根據(jù)投資對象的不同，可分為股票型基金、混合型基金、債券型基金、貨幣市場基金等。

股票基金：80%以上的基金資產(chǎn)投資于股票的；

債券基金：80%以上的基金資產(chǎn)投資于債券的；

貨幣市場基金：僅投資于貨幣市場工具的，為貨幣市場基金；

混合基金：投資于股票、債券和貨幣市場工具，并且股票投資和債券投資的比例不符合債券、股票基金規(guī)定的，為混合基金。

從投資風險角度看，幾種基金給投資人帶來的風險是不同的。其中股票基金風險＞混合型基金風險＞債券型基金風險＞貨幣市場基金風險。

4、相同品種的投資基金由于投資風格和策略不同，風險也會有所區(qū)別。按風險程度又可分為：成長型、價值型、平衡型。

成長型——成長型基金是指以追求資本增值為基本目標，較少考慮當期收入的基金，主要以具有良好增長潛力的股票為投資對象。

價值型——價值型基金是指以追求穩(wěn)定的經(jīng)常性收入為基本目標的基金，主要以大盤藍籌股、公司債、政府債券等穩(wěn)定收益證券為投資對象。

平衡型——平衡型基金則是既注重資本增值又注重當期收入的一類基金。一般而言，成長型基金的風險大、收益高；收入型基金的風險小、收益也較低；平衡型基金的風險、收益則介于成長型基金與收入型基金之間。

（7）基金的名稱有什么含義

基金的名稱有3-4個部分組成：公司名+特征+種類+后綴字母，其中最后的“后綴字母”不一定有。

一只公募基金，一開始的幾個字是基金的名稱。如果基金名稱是個簡寫的，那么基金名稱往往也會簡寫，另外，如果這只基金同時可以在場內(nèi)交易，比如LOF或ETF基金，那么場內(nèi)簡寫名稱按照證券交易所的規(guī)定，必須是4個字以內(nèi)，那有時就很難看出基金公司名稱。所以建議，你看到基金名稱，可以查找一下他的全稱，可以得到更詳盡的信息。

第二個位置的特征，可能性就比較多了。比如反映基金投資大方向的，有大盤，小盤等；有的寫明了基金投資的主題或行業(yè)方向，比如醫(yī)療保健，城鎮(zhèn)發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)，高端制造等；有的反應出基金的投資風格，比如積極，穩(wěn)健，價值等；有的是為了好聽而起的響亮的名字，領先，優(yōu)勢，回報等。通過這部分，我們能夠大概看出一只基金的投資特征。

第三部分是基金的種類，貨幣型，債券型，混合型，股票型，指數(shù)型等等。

第四部分是字母后綴，比如ABC，有的時候是E等。不同字母的含義不同，針對不同的基金需要進行具體的查詢。（基金A、B、C三個分類 買哪種好？）

總結(jié)一下，看基金的全稱可以對這只基金有個管中窺豹的了解，但往往我們看到的是一只基金的簡稱，可能省略了部分，這個時候就需要我們?nèi)ゲ樵兓鸬娜Q，以免產(chǎn)生誤解，買錯了基金。

（8）基金分紅就等于賺錢嗎？

基金分紅是指基金將收益的一部分以現(xiàn)金或折算成基金份額的形式派發(fā)給投資人，這部分收益原來就是基金份額凈值的一部分。基金分紅不等于賺錢。

開放式基金的默認分紅方式為現(xiàn)金紅利(除貨幣基金只有紅利轉(zhuǎn)投和場內(nèi)交易的LOF基金只有現(xiàn)金分紅)，投資人可以在購買時自行設定或在確認份額后將其修改為“紅利再投資”。

在權(quán)益登記日(R)之前申購能參與本次分紅，在權(quán)益登記日當日申購不參與本次分紅。在權(quán)益登記日之前贖回不能參與本次分紅，在權(quán)益登記日當日贖回能參與本次分紅。

R+2個工作日即紅利發(fā)放日可查詢份額或?qū)@些份額進行贖回操作。紅利再投份額持有時間從R+1日開始計算持有時間。

現(xiàn)金紅利到賬時間一般為R+2~R+7個工作日。

基金分紅的現(xiàn)金紅利及分紅所得份額計算：

①若分紅方式為現(xiàn)金分紅：現(xiàn)金紅利=持有的基金份額×分紅比例。

②若分紅方式為紅利再投資：紅利再投資份額=(持有的基金份額×現(xiàn)金分紅比例)÷權(quán)益登記日基金份額凈值。

舉個例子，某基金第一次分紅，每10份分紅0.3元，權(quán)益登記日當天的基金份額凈值為1.075元。假如用戶持有10000份某基金，那么該用戶：

現(xiàn)金紅利=10000份×0.03 =300元

紅利再投資份額=（10000份×0.03）÷ 1.075元=279.07份。